P2P垂直细分领域开始发力 移动端成为主战场

黄金时代

　　昨天，融360联合中国人民大学发布网贷评级报告，报告显示，P2P网贷行业呈现了一些新的趋势，上市公司参股或成立P2P平台成为一时风尚;一批专注垂直细分领域的P2P平台开始崭露头角;越来越多的网贷平台开始布局移动端。
　　垂直细分领域开始发力
　　P2P网贷行业战场越来越激烈，一批专注垂直细分领域的P2P平台逐渐崭露头角并占据了一席之地。数据显示，2014年高校毕业生人数达727万，2015年高校毕业生人数预计将达到749万，在校生近3000万人，从趋势来看，未来高校大学生人数呈稳步上升态势。而大学生是分期贷款的高需人群，面对如此巨大的市场，在大学生信用卡退出校园后，P2P网贷开始抢占这块蛋糕。
　　据不完全统计，目前已有11家大学生分期购物平台上线。这一细分领域的业务模式及市场前景得到了风险投资机构的认可，有6家获得了风险投资，融资金额基本都在千万人民币以上。伴随着股市上涨行情，P2P股票配资的热潮也被引爆，20余家P2P平台已经开展了股票配资业务，其中包括PPmoney、658金融网等。除此之外，汽车领域的微贷网、好车贷;珠宝行业的珠宝贷;票据业务的金银猫及银票网等都是在垂直细分领域精耕的网贷平台。跨界合作模式也正逐渐成为趋势，挂钩影视、收藏、红酒等类型的P2P网贷产品并不鲜见。
　　融360首席分析师徐瑾预计，P2P网贷行业下一个阶段角逐的看点，更多集中在垂直细分领域的龙头平台，以及在渠道和产品上有更强创新力的平台。
　　移动端将成为争夺主战场
　　除了垂直领域的细分化，移动端也成为P2P平台争夺的新战场。越来越多的P2P网贷平台也开始积极布局移动端。数据显示，截至2014年底我国手机网民规模超5.5亿，网民中使用手机上网的人群占比升至85%。 此次评级的116家网贷平台中，有84家上线了Andriod或IOS系统的APP，上线比例达到72.4%，还有一些平台创立之初就将主战场定位在移动端，例如铜板街、悟空理财、金蛋理财(趣分期)等。2014年9月18日悟空理财上线当天，交易额突破了100万，第7天单日交易额突破1000万，第116天交易额破了10亿。移动端的爆发力不可小觑。伴随着智能手机、智能平板电脑等移动设备的普及，各网贷平台纷纷布局移动金融，P2P网贷行业也将进入移动互联网时代的角逐。
　　监管雏形初现
　　虽然P2P监管细则尚未落地，但已经能够对未来的监管雏形有了一个大致的预期。P2P平台普惠金融的作用、平台信息中介的定位、资金第三方托管、进入门槛等方面将是关注的焦点。在监管归属方面，2015年初，P2P行业的监管机构银监会设立了专门的监管部门——普惠金融部。在监管政策层面，2014年9月，银监会创新监管部主任王岩岫明确提出“P2P监管最新十大原则”，提出 P2P不能“碰钱”，应当作为信息中介而非信用中介，在行业门槛、资金第三方托管等方面也明确了监管精神。广州、深圳、北京等城市也相继出台了相应的互联网金融扶持政策。2015年3月份，银监会普惠金融部召开有关P2P监管细则讨论的闭门会议，就P2P监管文件向业内人士征求意见，包括门槛限制、杠杆比例、资金托管、单笔限额等，会议上还传出了3000万注册资金、10倍杠杆的监管条例，消息虽未获得证实，却已引发行业的巨大关注。
　　网贷行业坏账率存猫腻
　　2015年互联网金融成为热词，但坏账率却是各个平台都不愿提及的秘密。网贷评级报告显示，P2P网贷行业整体坏账率在上升。目前，P2P行业在计算坏账率方面缺乏统一标准，各个平台对于坏账率的界定标准和计算方式差距较大。
　　另外，在分母贷款总额的选择上，很多平台并不考虑同一账期的坏账率，而是把贷款总额作为分母，把未到期且未逾期一定时间的成交量(比方说1个月)也算入到坏账率的分母。所以这也会造成坏账率偏低。在这种计算方式下，平台会有较大冲动在短时期内把放贷规模做上去，做大分母，从而降低平台的坏账率，这种“冲量”的做法，极易导致对债权项目审核标准的降低，造成更大的坏账率隐患。